З весни 2022 року я цікавлюсь темою російських активів, але тільки під час дискусії з одним з юристів на минулому тижні усвідомив для себе юридичну різницю термінів щодо російських суверенних та приватних активів.

Коли ми обговорюємо суверенні активи росії, правильно казати, що "активи іммобілізовані" (immobilized assets). В той же час для російських приватних активів правильною дефініцією буде "заморожені активи" (frozen assets).

Ці два терміни виглядають тотожними або схожими за ефектом (ніхто не може переміщувати чи використовувати активи), але вони базуються на різних правових основах і по-різному трактуються в міжнародному праві.

Перші рішення щодо російських активів були прийняті ще 17 березня 2014 року, після анексії Криму росією. Саме тоді рішенням Європейської Ради № 2014/512/CFSP "усі кошти та економічні ресурси, що належать, перебувають у власності, володінні чи під контролем фізичних осіб, відповідальних за дії, які підривають або загрожують територіальній цілісності, суверенітету та незалежності України, а також фізичних чи юридичних осіб, суб'єктів або органів, пов'язаних з ними, підлягали замороженню ".

З того часу було прийнято ще багато індивідуальних рішень щодо російських осіб. Також інші країни Сімки прийняли схожі рішення в 2014 році. Але для нас зараз важливі рішення 2022 року.

23 лютого 2022 року Європейський Союз опублікував санкційні списки щодо 336 членів російського парламенту, які проголосували за визнання незалежності ДНР і ЛНР, та 26 інших фізичних осіб і організацій, включаючи банки ВЕБ, ПСБ, "Росія" та Агентство інтернет-досліджень. Щодо всіх цих людей та російських компаній були також застосовані заходи замороження активів.

В наступні місяці та роки війни в рамках різних санкційних пакетів Європейський Союз публікував додаткові санкційні списки фізичних осіб і організацій, які сприяли російським військовим операціям в Україні. Щодо всіх них також були застосовані дії по замороженню активів, які знаходились в юрисдикції країн ЄС.

Як результат, станом на зараз санкції накладені на більше ніж 2500 російських фізичних осіб та компаній, і як мінімум в Європі замороженими є більше ніж 28 млрд євро російських приватних грошей. Схожі заходи по замороженню приватних грошей були прийняті і в інших країнах Сімки.

Щодо іммобілізації суверенних активів : 28 лютого 2022 року, менше ніж за тиждень після початку росією повномасштабної агресії проти України, як частину третього санкційного пакету, Європейська Рада прийняла рішення № 2022/335 згідно з яким "заборонялися будь-які операції, пов'язані з управлінням резервами, а також активами ЦБРФ, включаючи операції з будь-якою юридичною особою, суб'єктом або органом, що діє від імені чи за вказівкою ЦБРФ".

Саме це рішення № 2022/335 вважається моментом іммобілізації російських суверенних активів. Юридично воно було оформлено, як зміни до того ж базового санкційного рішення Європейської Ради № 2014/512/CFSP по російським санкціям, про яке було написано зверху. Вже тоді стаття 5 того рішення казала про можливість "обмеження щодо доступу до ринку капіталу для певних фінансових установ", але робила спеціальний виняток для "установ, розташованих у Росії, які мають міжнародний статус, встановлений міжурядовими угодами з Росією як одним із акціонерів". Тобто в 2014 році Європа зупинилась виключно на замороженні приватних активів, але не пішла на якісь дії щодо суверенних активів росії. В 2022 році такий сміливий крок був зроблений.

В той же день, 28 лютого 2022 року, Управління з контролю за іноземними активами (OFAC) Міністерства фінансів США також "заборонило особам Сполучених Штатів здійснювати операції з ЦБРФ, Національним фондом добробуту Російської Федерації та Міністерством фінансів Російської Федерації". Казначейство написало на своєму сайті: "ця дія фактично іммобілізує будь-які активи Центрального банку Російської Федерації, що зберігаються у Сполучених Штатах або перебувають у володінні осіб США, незалежно від їхнього місцезнаходження".

Паралельно Уряд Великобританії на чолі з Борисом Джонсоном анонсував аналогічне рішення, яким забороняли "будь-яким фізичним або юридичним особам Великої Британії здійснювати фінансові операції з ЦБРФ, Російським національним фондом добробуту та Міністерством фінансів Російської Федерації". Це рішення було опубліковано рано вранці 1 березня 2022 року і також заборонило операції з будь-якими цінними паперами та інструментами грошового ринку, випущеними урядом Росії (який включає ЦБРФ). Цим рішенням була також введена "заборона на надання фінансових послуг ЦБРФ, а також Національному фонду добробуту РФ, Міністерству фінансів РФ … якщо фінансові послуги були призначені для управління валютними резервами та активами РФ ".

Наразі немає офіційних цифр щодо того, скільки суверенних активів росії загалом іммобілізовано, є тільки оцінки. Згідно цих оцінок в світі зараз іммобілізовано майже 290 млрд євро таких активів, в тому числі майже 210 млрд євро в Європейському союзі, з яких десь 185 млрд євро іммобілізовано в бельгійському Euroclear.

Як показано вище, іммобілізація суверенних активів та заморожування приватних активів базуються на різних правових основах. У розмовній мові напевно використання цих термінів паралельно або взаємозаміно дозволено (навіть європейським політикам), але в юридичній площині важливо їх відрізняти, зокрема для розуміння цифр щодо того, де і скільки саме активів знаходиться, і які дії проти яких активів зараз плануються або відбуваються. Ця юридична різниця також критично важлива для розуміння можливостей використання цих активів для відбудови України.

Владислав Рашкован